Москва тридцатых годов. Известный драматург оказывается под обвинением в антисоветской деятельности: его пьесу снимают с постановки, исключают из союза писателей. В это тяжёлое время он знакомится с Маргаритой — прекрасной, но несчастной в замужестве женщиной. Между ними вспыхивают чувства.
Их отношения становятся основой нового произведения. Героями романа оказываются люди из окружения автора, включая таинственного Воланда, чей образ был навеян иностранным знакомым.